有连云观点与本文立场无关，切勿将其作为投资建议。大家最近有没有感觉到AI数据中心缺电这事儿越来越闹腾？这事儿一出来，电网设备ETF广发（159320）那个涨势真是凶猛，盘中最高的时候都冲过了4%。从2026年3月3日到2026年3月4日的这几天，资金可是源源不断地往里钻。算算看，从2026年3月3日开始算，这基金已经连续吸金7天了，前几天最高的单日净流入额高达6612.79万元，一共给大家抢回了2.79亿元的真金白银。到了2026年3月4日收盘的时候，广发电网设备ETF涨了1.91%。你看看盘子里前十大重仓股合计占比59.37%，实力还真不是盖的。里面第二大权重股特变电工涨了3.44%，国电南瑞、金盘科技、思源电气也跟着涨了超过2%，东方电缆、宏发股份这些都涨了。还有呀，规模这块也是猛增，到2026年3月3日收盘时已经达到了7.71亿元，份额更是突破了3.68亿份，都创下了成立以来的新纪录。广发基金推出的电力解决方案特别方便，能帮咱们一键配置缺电行情。还有最近那个数据中心缺电的逻辑一直在发酵呢，相关机构也说了算力投资一直在调高一档。你想想看美国那边电力供需现在有多紧张？OpenAI都把它2033年的算力投资规模给抬高到了250GW。到了2030年，美国最高用电负荷很可能会接近1000GW呢（现在才820GW左右），需求这么一拉起来，美国缺电的可能性就大大增加了。这时候就得靠气电来救场了，燃气轮机这块咱们中国企业出海的步伐是不是要加快了？再说美国电网投资也得跟着增加才行啊。 咱们国内也没闲着呀，“十五五”开局特别热闹。你看南方电网广西梧州供电局2026年的固定资产投资安排了8.57亿元呢，而且这投资是一年比一年多。就说一季度吧，预计能完成2.78亿元的投资，同比可是增长了66.4%。钱都投到哪儿去了？主要是电网风险化解、区域网架优化、配网升级改造这些关键领域。开年以来各项输变电工程顺利投运的消息不断传来，大家都在全力保障“十五五”电网建设有个好头开。中信证券也说了，“十五五”电网投资是稳稳当当的偏强类型的啊！特高压等重大项目肯定会带来一波又一波的催化效果。对于内需龙头来说呢，估值修复的机会也来了。而且AIDC供电系统升级迭代还能催生全新机遇呢！海外电网系统没准也会复刻国内电力系统的那个升级改造周期。 咱再看看华西证券的分析哈：海内外AIDC建设在放量增长呢！再加上海外电网建设需求也在提升。电力设备需求这么高的景气度看来还得延续一段时间呢！数据中心作为数字经济的核心基础设施用电负荷一直激增着不说，对供电连续性的要求还特别高。这就推动着配储形式往多元化方向发展了。全球数据中心配储需求持续放量啊！储能整体需求肯定要快速成长起来才行。 海外电网在能源转型、电网老化这些因素的驱动下投资进入了高景气周期啊！变压器等电力设备需求那是相当旺盛的呀！还有特高压呢，这可是大基地新能源跨区外送的重要通道呀！随着新能源大基地的建设进度越来越快，特高压线路建设这一块估计以后会有刚性需求的。 场外那些联接基金也得提一下咯：1、发电端有个电力ETF（159611），它是紧密跟踪中证全指电力公用事业指数的。这个指数是由电力公用事业行业股票组成的哦！里面有中国广核、中国核电和国家电投这些主要的核电运营商呢！ 2、输配电端就是咱们的主角电网设备ETF广发（159320）咯！它是紧密跟踪恒生A股电网设备指数的。这指数是从市场中选了那些收入主要来源于电网设备相关领域的上市公司证券作为样本滴！费率方面呢也很低哦：管理费率是0.50%，托管费率是0.05%，在同类中算是最低的了。 3、用电端的电池ETF（159755）是紧密跟踪国证新能源车电池指数的啦！它专注于新能源车电池产业链哦！精选业务涵盖电池制造、材料、管理系统及充电桩的A股龙头企业呢！