3月13日出台的《中华人民共和国国民经济和社会发展第十五个五年规划纲要》指出，国内的渤海、黄海、东海以及南海海域要建设一批海上风电基地，来规范并推进深远海风电开发。国家能源局统计显示，到2025年12月的时候，全国海上风电累计并网容量已经达到了0.47亿千瓦，这说明按照规划在这个五年期间，国内海风建设每年至少得新增10GW装机量，由此给国内海风建设带来了确定性的增长机会。欧洲为了实现能源独立，必须要大力发展电气化，而风电作为核心力量是降低对化石能源依赖、提升经济韧性的主要手段。由于能源矛盾越来越突出，预计欧洲的风电建设会有大幅度提速。申万宏源认为英国取消了33项风电组件进口关税是个重要信号，从4月1日开始这些税率就直接降到了0。比如叶片和电缆这些核心部件的税率原本是6%和2%，现在把它们全免掉，主要目的就是想强化英国海上风电的供应链，同时提升本土制造业的国际竞争力。一方面是成本下降刺激了需求增加，另一方面我国常年向欧洲出口风电零部件且数量不小，这样一来我们也能直接从中获益。面对这些情况，申万宏源建议大家把目光投向那些潜在出口机会大、产能又稀缺、赚钱弹性大的零部件环节。他们觉得欧洲风电项目全面加速这件事值得期待。